“售后回租”模式下，车在自己名下却抵押给融资公司，这种抵押有效吗

“售后回租”模式下，车在自己名下却抵押给融资公司，这种抵押有效吗

本文为法律科普，案例来源于《中国法院年度案例》，人物已做脱敏处理。

案情简介

2018年9月，农某某与某融资租赁公司签订了一份《融资租赁合同》和一份《抵押合同》。合同约定，农某某以“售后回租”的方式，将一辆别克英朗轿车卖给融资租赁公司，再租回来使用。车辆融资总额为101000元，农某某先付首付租金32940元，剩余租金分36期支付，每期3300.87元。融资租赁公司向汽车经销商支付了购车款，取得了车辆所有权，但车辆仍然登记在农某某名下。为了保障融资租赁公司的权益，双方还办理了车辆抵押登记，抵押权人是融资租赁公司。

合同履行过程中，农某某只支付了12期租金，从2019年10月起就再也没付过钱。融资租赁公司认为农某某违约，起诉到法院，要求农某某支付剩余全部租金和违约金，并要求对登记在农某某名下的这辆车折价、拍卖或变卖后的价款优先受偿。

法院怎么判

广东省深圳市福田区人民法院审理后认为，双方签订的《融资租赁合同》是真实意思表示，合法有效。融资租赁公司已经履行了合同义务，农某某未按时支付租金，构成违约，应当支付剩余租金和违约金。

关于抵押权的效力问题，法院认为，农某某自愿将车辆抵押给融资租赁公司，并依法办理了抵押登记，这个抵押权是有效的。融资租赁公司有权对车辆折价、拍卖或变卖后的价款优先受偿。

最终，法院判决农某某支付剩余租金79220.88元及违约金，融资租赁公司对处置车辆所得价款享有优先受偿权。判决后双方都没有上诉，判决已经生效。

律师解读

这个案子涉及一个常见的融资租赁模式——“售后回租”加“自物抵押”。简单说，就是你把车卖给融资租赁公司，再租回来用，车虽然还在你名下，但所有权已经归公司了。为了防止你把车偷偷卖掉，公司会要求你办理一个抵押登记，把车抵押给公司自己。这就出现了一个奇怪的现象：车是你的名字，抵押权人也是公司，但公司既是车主又是抵押权人，这种“自己抵押给自己”到底有没有效？

法院给出了肯定的答案，主要理由有三点：

一是法律并没有禁止“售后回租”这种交易模式。最高人民法院的司法解释明确，不能仅仅因为承租人和出卖人是同一个人，就认定不构成融资租赁关系。

二是民法典把融资租赁定性为一种“非典型担保”，也就是说，融资租赁本质上就是一种担保方式。既然法律认可融资租赁的担保功能，那么“自物抵押”作为实现这种担保的手段，理应有效。

三是从实际操作看，汽车售后回租不过户、只办抵押，是为了降低交易成本、方便车辆使用、避免过户麻烦。这种模式在市场上很普遍，司法应当尊重市场逻辑，促进交易顺利进行。

王德林律师提示：

对于普通消费者来说，如果你通过“售后回租”方式融资买车，要注意以下几点：一是认真阅读合同条款，明确自己的还款义务和违约责任；二是如果逾期不还租金，融资租赁公司有权要求你一次性付清全部剩余租金，并处置车辆抵债；三是即使车辆登记在你名下，融资租赁公司已经办理了抵押登记，你也不能随意转让车辆，否则可能构成违约甚至侵权。如果你在文山地区遇到类似问题，建议咨询专业律师，了解自己的权利和义务，避免因不了解法律而陷入被动。

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王德林 律师

云南八谦（文山）律师事务所 · 副主任

电话：15987555284

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地址：云南省文山壮族苗族自治州文山市