融资性贸易中“通道方”是否需要承担赔偿责任？

融资性贸易中“通道方”是否需要承担赔偿责任？

本文为法律科普，案例来源于《人民司法》，人物已做脱敏处理。

裁判要旨

在融资性贸易中，如果一方只是为借贷双方提供资金流转的“通道”，那么它的法律责任不能简单看合同表面。法院会综合它在虚假买卖合同和真实借贷合同中的实际作用、过错程度等因素，一体化判断。如果通道方的过错行为间接导致出借方资金损失，它需要在借款方无法清偿的范围内，根据过错程度承担补充赔偿责任，并且要退还变相收取的通道费。

案情简介

2018年，深圳热客公司因资金不足，无法支付供货商华源公司的货款。为了融资，深圳热客、海鹰公司、中核公司设计了一套“买卖”流程：华源公司、海鹰公司与中核公司签订产品购销合同，表面上中核公司向华源公司采购设备，海鹰公司付款；实际上，这是中核公司向海鹰公司提供借款，海鹰公司再转借给深圳热客。中核公司支付了2531万余元后，海鹰公司仅还款490万元。中核公司起诉要求海鹰公司、深圳热客、北京热客共同归还欠款。法院查明，整个交易是以买卖形式掩盖借贷事实，属于融资性贸易。

律师解读

这个案例的核心是：在融资性贸易中，那些只提供资金流转“通道”的公司，到底要不要对出借方的损失负责？

第一，什么是融资性贸易中的“通道方”？ 通道方通常不实际参与货物买卖，只是利用自己的信用或资质，在借贷双方之间搭桥，让资金以“买卖”的名义流转。本案中，海鹰公司作为中间方，表面上是买方，实际上是借款的“通道”。法院认为，不能因为它只是“通道”就免除责任。

第二，通道方的责任如何认定？ 法院指出，要一体化综合判断。首先，要看通道方在虚假买卖合同中的过错程度。本案中，海鹰公司明知是融资性贸易，仍参与签订虚假合同，存在过错。其次，要看它在真实借贷关系中的实际作用。海鹰公司不仅提供了通道，还从中获利（收取通道费）。因此，法院判定海鹰公司需对中核公司的损失承担补充赔偿责任——也就是在借款方深圳热客、北京热客无法清偿的范围内，按过错程度赔偿。

第三，通道费要不要退？ 法院明确，通道方变相收取的通道费属于非法得利，应当退还。这体现了对虚假交易行为的否定评价，避免通道方从中牟利。

王德林律师提示：

如果您在商业活动中遇到他人提出“走账”“过桥”等要求，请务必警惕。这很可能就是融资性贸易，一旦资金链断裂，您作为“通道方”可能面临赔偿责任。即使是形式上的中间人，也不能以“不知情”或“只是帮个忙”为由免责。建议在签订任何合同前，仔细审查交易背景和资金用途，必要时咨询专业律师。如果您在文山地区遇到类似纠纷，可以联系我所在律所，我们提供专业法律支持。

来源：《人民司法》2023年第07期

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王德林 律师

云南八谦（文山）律师事务所 · 副主任

专业领域：企业法律顾问、交通事故纠纷、保险纠纷、建设工程纠纷、医疗纠纷、劳动争议

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