曾经因非法集资被判刑，换个公司继续集资，这次会怎么判

曾经因非法集资被判刑，换个公司继续集资，这次会怎么判

本文为法律科普，案例来源于《中国法院年度案例》，人物已做脱敏处理。

案情简介

史某在2015年至2016年期间，先后在安徽铜陵和北京两地，以两家不同公司的名义向社会公众募集资金。在铜陵，他因非法吸收公众存款被判刑三年六个月。但就在铜陵公司资金链断裂、无法兑付投资人本息之后，史某又跑到北京，以某公司扩大生产规模需要资金为由，通过发传单、开宣讲会等方式，承诺年息24%，与90名投资人签订借款协议，吸收投资款共计605万余元。实际上，这家公司（化肥厂）在融资前就已经停产，恢复经营遥遥无期。吸收的资金大部分被用于支付销售团队的高额提成、租赁办公场地和取现，只有少部分用于支付投资人返利，最终导致集资款无法返还。

法院怎么判

北京市海淀区人民法院一审认为，史某明知公司已停产、偿还可能性不大，仍隐瞒真相诱骗投资人投资，且集资款绝大部分未用于生产经营，属于“用于生产经营活动与筹集资金规模明显不成比例”，其行为已构成集资诈骗罪。史某因犯非法吸收公众存款罪被判刑，在刑罚执行完毕前又发现还有其他罪没有判决，依法应当数罪并罚。最终判决：史某犯集资诈骗罪，判处有期徒刑十年，罚金30万元；与前罪（非法吸收公众存款罪）有期徒刑三年六个月、罚金10万元并罚，决定执行有期徒刑十一年，罚金40万元；并责令退赔各集资参与人的经济损失。

史某不服，提起上诉。北京市第一中级人民法院二审裁定：驳回上诉，维持原判，仅对刑期截止时间计算错误予以纠正。

律师解读

这个案子的核心争议是：史某之前因非法吸收公众存款被判刑，之后换了一家公司，用几乎同样的模式继续集资，这次的行为应该定非法吸收公众存款罪，还是集资诈骗罪？

两个罪名的关键区别在于行为人有没有“非法占有目的”。非法吸收公众存款罪，行为人主观上只是想用别人的钱来经营，没打算赖账；而集资诈骗罪，行为人从一开始就没打算还钱，是用诈骗手段把钱骗到手。

法院认定史某具有“非法占有目的”，主要基于四点：

一是史某所称的投资对象（化肥厂）在融资前就已经停产，恢复经营没有预期，说明他明知公司没有盈利能力，还继续骗人投资。

二是史某在铜陵的非法集资已经资金链断裂、无法兑付，他明知之前欠的钱还没还，又跑到北京继续骗，主观上已经从“想借钱”变成了“想骗钱”。

三是集资款的使用严重不合理。600多万的集资款，半年后就要兑付本金，但资金大部分被取现，其中很大一部分用于支付销售团队44%的高额提成，只有极少部分用于生产经营，根本不可能靠经营盈利来还钱。

四是史某隐瞒了之前集资款未返还的事实，继续诱骗新投资人，属于典型的“以新还旧”骗局。

所以，虽然史某前后两次集资的模式相似，但前一次可能只是非法吸收公众存款，后一次因为明知无法偿还仍继续骗钱，主观故意已经转化，构成集资诈骗罪。

王德林律师提示：

对于普通投资者来说，这个案例有几点值得警惕：一是不要轻信“高息”承诺，年息24%远超正常投资回报率，背后往往隐藏着巨大风险。二是要关注投资项目的真实经营状况，如果公司已经停产或没有实际业务，基本就是“空手套白狼”。三是如果发现对方曾经有过非法集资的前科，更要加倍小心，因为这类人往往会换个马甲继续行骗。四是投资前务必核实公司资质、项目真实性，最好咨询专业律师或金融顾问。

文山地区的当事人如果遇到类似问题，建议第一时间收集证据（合同、转账记录、宣传材料等），向当地公安机关报案，并咨询专业律师，避免损失扩大。

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王德林 律师

云南八谦（文山）律师事务所 · 副主任

电话：15987555284

邮箱：418537189@qq.com

地址：云南省文山壮族苗族自治州文山市