公司造假谁坐牢 个人责任单位免责

公司造假谁坐牢 个人责任单位免责

本文为法律科普，案例来源于最高人民检察院指导性案例，人物已做脱敏处理。

基本案情

博元公司是一家上市公司，为了掩盖业绩不达标的问题，公司董事长余蒂妮、总裁陈杰、财务总监伍宝清等人，在2011年到2014年期间，通过循环转账、虚构银行承兑汇票等手段，伪造了3.84亿多元的业绩承诺款已经支付的事实，并在公司的临时报告、半年报和年报中对外披露。他们还多次虚构交易，制作虚假财务报表，虚增的资产或利润都超过了当期披露总额的30%。此外，公司还故意隐瞒实际控制人及其关联公司的信息。

这些行为严重欺骗了股东和社会公众，导致投资者基于虚假信息做出错误判断，利益受到损害。2015年，公安机关以涉嫌违规披露、不披露重要信息罪，将公司及相关责任人移送检察院审查起诉。

法院判决

法院经审理认为，博元公司作为负有信息披露义务的公司，向股东和社会公众提供了虚假的财务会计报告，隐瞒了重要事实，情节严重。公司董事长余蒂妮、总裁陈杰作为直接负责的主管人员，财务总监伍宝清、张丽萍和监事罗静元作为其他直接责任人员，均构成违规披露、不披露重要信息罪。最终，五人被判处有期徒刑一年七个月至拘役三个月不等的刑罚，并处相应罚金。五人未上诉，判决已生效。

律师分析

第一，这个案子有一个很特殊的地方：刑法规定，违规披露、不披露重要信息罪只追究直接负责的主管人员和其他直接责任人员的刑事责任，不追究公司本身的刑事责任。也就是说，公司虽然违法了，但法律不会判公司坐牢或罚金，而是让具体做决策、动手操作的个人来承担刑事责任。这是为了避免处罚公司后，让无辜的中小股东利益受到二次损害。

第二，公安机关把公司也列为犯罪嫌疑人移送起诉，但检察院审查后认为，既然刑法没规定单位要担责，就只能对公司作出不起诉决定。不过，这并不代表公司可以完全免责。检察院向证监会发出了检察意见书，建议对博元公司依法进行行政处罚。实际上，博元公司后来也因为违规披露等问题，被强制退市了。

第三，这个案例提醒我们，在文山地区或其他地方，如果遇到上市公司信息披露造假，投资者要清楚：法律主要追究的是那些直接参与造假的高管和负责人，而不是公司本身。但公司仍然可能面临行政处罚、退市等后果。所以，投资者维权时，不仅要关注公司的责任，更要盯住那些具体实施造假行为的个人。

王德林律师提示：

如果您是上市公司股东，发现公司披露的信息存在虚假或重大遗漏，建议第一时间收集证据，包括公司公告、交易记录等，并咨询专业律师。个人投资者可以依法向虚假陈述的责任人索赔，但要注意诉讼时效，不要拖延。

对于公司高管来说，签字披露信息不是走过场。一旦信息造假，无论您是董事长、财务总监还是监事，只要参与了决策或执行，都可能面临刑事追责。不要以为公司会替您“背锅”，法律只认个人责任。

---

来源：本文案例来源于最高人民检察院指导性案例，入库编号无。

王德林 律师

云南八谦（文山）律师事务所 · 副主任

电话：15987555284

邮箱：418537189@qq.com

地址：云南省文山壮族苗族自治州文山市